Дипломная работа: Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности предприятия на примере ОАО "Завод ЖБК -1"
В России организация считается финансово устойчивой, если доля собственного капитала будет составлять более 50% от совокупного капитала.
Важным является наличие у предприятия постоянного капитала.
Постоянный капитал - это сумма собственного капитала и долгосрочных заемных средств (строка 590).
Постоянный капитал направляется на финансирование активов, которые дадут отдачу в долгосрочной перспективе.
|
Наименование статей |
Коды строк | Абсолютные значения | Удельный вес | Изменения | Темп прироста цепной | ||||||||
|
Абсолютных значений |
Удельного веса | ||||||||||||
| Нач пр. г. | Нач отч.г. | Кон отч г | Нач.пр.г | Нач отч.г | Кон.отч.г | Прош.г. | Отч.г. | Пр.г. | Отч.г | ||||
| Пг | Ог | ||||||||||||
| Уставный капитал | 410 | 4651 | 4651 | 4651 | 1,2 | 0,96 | 0,6 | 0 | 0 | -0,2 | -0,4 | - | - |
| Соб.акции вык. у акц-в | - | 7 | - | - | 0,001 | - | 7 | -7 | 0,001 | -0,001 | - | - | |
|
Добавочный капитал | 420 | 156032 | 156030 | 156030 | 40,6 | 32,1 | 21,8 | -2 | 0 | -8,5 | -10,3 | -0,001 | - |
| Резервный капитал | 430 | - | 233 | 233 | - | 0,05 | 0,03 | 233 | 0 | 0,05 | -0,02 | - | - |
| Нераспределенная прибыль | 470 | 160 104 | 247 619 | 376353 | 41,6 | 51,0 | 52,5 | 87515 | 128734 | 9,4 | 1,5 | 54 | 519 |
| Итого капитал и резервы | 490 | 320 787 | 409 180 | 539259 | 83,4 | 84,2 | 75,3 | 88393 | 130079 | 0,8 | -8,9 | 27,6 | 31,8 |
| Долгосрочные займы и кредиты | 510 | - | 2352 | 1275 | - | 0,5 | 0,18 | 2352 | -1077 | 0,5 | -0,32 | - | -45,8 |
| Отложенные налоговые обязательства | 515 | - | 1052 | 1670 | - | 0,2 | 0,3 | 1052 | 618 | 0,2 | 0,1 | - | 58,7 |
| Итого долгосрочные обязательства | 590 | - | 3404 | 2945 | - | 0,7 | 0,4 | 3404 | -459 | 0,7 | -0,3 | - | -13,5 |
| Краткосрочные займы и кредиты | 610 | 2190 | - | 42000 | 0,6 | - | 6,0 | -2190 | 42000 | -0,6 | 6,0 | - | - |
| Кредиторская задолженность | 620 | 61119 | 73156 | 132122 | 15,9 | 15,0 | 18,4 | 12037 | 58966 | -0,9 | 3,4 | 13,2 | 80,6 |
| Задолженность перед участниками по выплате доходов | 630 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| Доходы будущих периодов | 640 | 612 | 249 | - | 0,16 | 0,05 | - | -363 | -249 | -0,11 | -0,05 | -59,3 | - |
| Резервы предстоящих расходов | 650 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
|
Прочие краткосрочные обязательства | 660 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| Итого краткосроч.обязат-ва | 690 | 63921 | 73405 | 174122 | 16,6 | 15,1 | 24,3 | 9484 | 100717 | -1,5 | 9,2 | 14,8 | 137,2 |
|
Итого капитал, в том числе: | 700 | 384 708 | 485 989 | 716 326 | 100 | 100 | 100 | 101281 | 230337 | - | - | 26,3 | 47,3 |
|
Собств. капитал | 320787 | 409 180 | 539259 | 83,4 | 84,2 | 75,3 | 88393 | 130079 | 0,8 | -8,9 | 27,6 | 31,8 | |
| Заемный капитал | 63921 | 76809 | 177067 | 16,6 | 15,8 | 24,7 | 12888 | 100258 | -0,8 | 8,9 | 20,2 | 130,5 | |
Вывод:
По данным таблицы можно сказать, что основная часть пассивов организации принадлежит собственному капиталу, причем его абсолютные показатели увеличиваются в каждом отчётном периоде (на начало 2003 года – 320787 тыс. руб.; на начало 2004 года – 409180 тыс. руб.; на конец 2004 года- 539259 тыс. руб.) за счёт нераспределённой прибыли. Значение нераспределенной прибыли за 2003 г. увеличилось 85515 тыс. руб., а за 2004 г. на 128734 г.
Но, несмотря на это, удельный вес собственного капитала за 2004 г. уменьшился на 8,9%, хотя он увеличился по абсолютным показателям. Это можно объяснить большим увеличением совокупного капитала и влиянием инфляционной составляющей. Темп прироста собственного капитала за прошлый год составил – 27,6%,за отчетный – 31,8%.
В структуре собственного капитала наибольшее значение нераспределенной прибыли и добавочного капитала. Значение нераспределенной прибыли увеличивается за прошлый год на 87515 тыс. руб., а за отчетный на 128734 тыс. руб. Удельный вес за 2003 г. увеличился на 9,4 %, за 2004 г. – на 1,5%. Темп прироста нераспределенной прибыли за прошлый год составил 54%, а за отчетный 51%.
Добавочный капитал имеет стабильное значение и в динамике практически не меняется. То же самое можно сказать и об уставном капитале, т.е. его значение не меняется в течение двух лет.
В структуре заемных средств организации наибольший удельный вес занимает кредиторская задолженность, остальные значения показателей в структуре заемных средств не значительны. Удельный вес кредиторской задолженности на начало 2003 года равен 15%, на начало 2004 г. -15,0%, а на конец 2004 г. – 18,4%. Темп прироста кредиторской задолженности за прошлый год составил 13,2%, а за отчетный – 80,6%.
Долгосрочные обязательства меняются незначительно, темп их прироста на конец отчетного года составил – 13,5%.
Краткосрочные обязательства за 2003 г. увеличились на 9484 тыс.руб., за 2004 г. их значение увеличилось на 230337. Темп прироста за прошлый год составил 26,3%, а за отчетный – 47,3%. Удельный вес краткосрочных обязательств в составе совокупного капитала на начало 2003 г. – 16,6%, на начало 2004 г. – 15,1%, а на конец 2004 г. – 24,3%.
Из расчетов видно, что заёмный капитал предприятия на конец 2004 года составляет 24,7%, т.е. увеличился на 8,9%. Это произошло за счёт увеличения краткосрочных обязательств (на 9,2 %), в то время как долгосрочные обязательства уменьшились на 0,3%и составили на конец отчётного периода0,4 %. Темп прироста заемного капитала за прошлый год – 20,2%, а за отчетный – 130,5%.
Таким образом, собственный капитал ОАО «ЖБК №1» на конец 2004года составил 75,3%, а заёмный капитал на эту же дату – 24,7%. Такое соотношение капиталов предприятия свидетельствуют о стабильности, устойчивости его финансового состояния.