Контрольная работа: Проектирование портфеля идентифицированных финансовых рисков предприятия
Риски безопасности
Информационные риски
Отраслевые риски
Риск положения предприятия в отрасли
Экологические риски
В таблице представлены основные области, в которых формируются факторы риска.
Данная таблица полезна также и тем, что структурирует факторы риска не только по местам их возникновения, но и по степени управляемости: область факторов риска, находящаяся вне компании, как правило, неуправляема или слабо управляема, а вот область факторов риска внутри компании управляема в большей степени.
После того как совокупность факторов риска выявлена, можно построить систему рисков применительно к конкретному виду деятельности, например в виде классификационной схемы.
Идентификация факторов риска осуществляется предпринимателем для ответа на следующие вопросы:
где сосредоточены основные факторы риска;
какие из факторов риска наиболее опасны для данного вида деятельности (принимаемого решения);
какие из факторов риска являются управляемыми, а какие - нет.
Идентификация факторов риска предусматривает отнесение рисков к одной из трех основных категорий:
опасные факторы риска;
допустимые по степени опасности факторы риска;
неопасные факторы риска.
Идентификация факторов риска может осуществляться в разрезе конкретной операции или для некоторой сферы деятельности компании, например, финансовой. В первом случае речь идет об "элементарном" рисковом событии, во втором - о сложном событии, состоящем из нескольких элементарных.
В таблице № 2 приведен пример портфеля идентифицированных факторов риска, в котором в столбцах указаны некоторые виды деятельности финансового менеджера, а в строках - факторы риска, которые эти виды деятельности "сопровождают".
Таблица № 2. Портфель идентифицированных факторов риска компании
|
№ п/п | Факторы риска | Виды деятельности финансового менеджера | |||||||
| Инвестирование |
Управление оборотными активами | Управление капиталом | |||||||
| В реальные активы | В финансовые активы | Запасами | Дебиторской задолженностью | Денежными средствами | Собственным капиталом | Заемным капиталом | Кредиторской задолженностью | ||
| Внешние (систематические) факторы риска | |||||||||
| 1 | Инфляционные | ||||||||
| 2 | Процентные | ||||||||
| 3 | Налоговые | ||||||||
| Внутренние (несистематические) факторы риска | |||||||||
| 1 | Неплатежеспособности | ||||||||
| 2 |
Потери финансовой устойчивости | ||||||||
| 3 | Кредитные | ||||||||
В прямоугольнике таблицы на пересечении видов деятельности с факторами риска можно или поставить знак того, что этот вид деятельности подвержен конкретному фактору риска, или нет.
В данном прямоугольнике можно также поставить экспертную оценку в баллах степени опасности фактора риска, которая может быть потом использована для отнесения их в одну из групп: опасные, допустимые и неопасные.
Заключение
Осуществление финансовой деятельности в современных условиях невозможно без специальных методов анализа и управления рисками. Функция управления финансовыми рисками приобретает все большую роль и становится одним из важнейших условий обеспечения финансовой стабильности предпринимательских организаций.
Последние 30-40 лет на Западе управление рисками развивалось как система понятий и дисциплин, целью которой является помощь в организации защиты от негативных финансовых последствий, непредвиденных событий или неблагоприятных обстоятельств, возникающих в процессе деятельности предпринимательской фирмы.