Курсовая работа: Банковская система России. Становление, итоги и перспективы развития

Для более полной характеристики российской кредитной системы, сложившейся еще в начале 1990-х гг., целесообразно рассмотреть типологическую схему, в которой банки разделены на шесть групп.

К первойгруппе относятся государственные (Банк России) и полугосударственные банки (Сбербанк Российской Федера­ции, Внешторгбанк, Внешэкономбанк и др.).

Во вторуюгруппу входят около 20 элитных банков, на кото­рые, в общей сложности приходилось приблизительно 1/3 всех активов банковской системы и более 1/4 средств на клиентских счетах и депозитах. Эти банки были тесно связаны с властными структурами, что обеспечивало им выход на потоки бюджетных средств, позволяло рассчитывать на вложения в высокодоход­ные проекты и отрасли (ОНЭКСИМбанк, Империал, Нефте­химбанк, Мостбанк, МЕНАТЕП, Мосстройбанк, Токобанк, Альфабанк, Межкомбанк).

К третьейгруппе относятся региональные «элитные» бан­ки, организовавшиеся и функционировавшие под патронажем и в интересах региональной элиты.

Четвертуюгруппу составляют корпоративные банки, сфор­мированные на отраслевой основе (на средствах отраслевых министерств) для обслуживания соответствующих производств (Авиабанк, Интер-ТЭКбанк, Автобанк, Промрадтехбанк, Банк Аэрофлот).

Пятаягруппа – сетевые банки, созданные на базе Промст­ройбанка СССР и Агропромбанка СССР. Они занимают про­межуточное положение между корпоративными и полугосударственными банками.

Шестаягруппа – коммерческие банки, не имеющие отно­шения к властным структурам.

Бурный процесс создания коммерческих банков привел к тому, что к началу 1995 г. Россия выдвинулась на одно из первых мест в мире по их количеству. В то же время число небанковских кредитных учреждений по сравнению с банковскими
было (и остается) незначительным.

Слишком быстрые темпы количественного роста негативно повлияли на качество кредитной системы, которая состояла преимущественно из малых и средних банков. При этом 70% общего числа составляли именно малые банки с объявленным уставным фондом до 5 млрд. руб., в то время как на крупные банки с объявленным уставным фондом в размере 20 млрд. руб. приходилось только 6%. Общая сумма объявленных уставных фондов всех кредитных учреждений России составляла 15 трлн. руб. (или 3 млрд. долл. США). Более половины совокупного ка­питала российских банков приходилось на московские банки. Доля предлагаемых ими банковских услуг была еще выше, так как они создали множество филиалов в других регионах стра­ны.

Значительная часть малых и средних банков оказалась нежизнеспособной. Первые банкротства были отмечены уже к середине 1993 г. и совпали с крахом «финансовых пирамид».

В третьем квартале 1995 г. в банковской системе разразился кризис. Ограничительная кредитная политика Банка России от­разилась на большинстве банков, многие из которых скрывали слабость своих портфелей за прибылью, полученной от спекуля­тивных операций на валютном рынке. Однако в результате ста­билизации курса рубля после установления валютного коридо­ра 1 июля 1995 г. они потеряли этот источник получения дохо­дов. Уже 24-25 августа у значительного числа банков наблюдалось снижение ликвидности. Банковский сектор охва­тила паника, что выразилось в сокращении объема сделок на рынке межбанковских кредитов. Кризис повлиял на уровень процентных ставок. Ставки по однодневным кредитам повыси­лись с 60 до 100% годовых. Только к концу августа вмешатель­ство Банка России позволило преодолеть кризис.

Результатом кризиса банковской системы лета 1995 г. стали возросшая сегментация межбанковского рынка и большее нор­мирование кредитов.

Банкам «со слабыми портфелями» было отказано в доступе к межбанковскому рынку кредитов, в связи с чем, они стали объединяться в небольшие группы для взаимного кредитова­ния.

В первом полугодии 1996 г. расширение сети коммерческихбанков почти прекратилось, и наметилась обратная тенденция.Банк России ужесточил требования к созданию новых банков и начал активно отзывать лицензии у несостоятельных. В 1996 г.на фоне продолжающегося экономического спада разразился новый кризис банковской системы Российской Федерации, ос­новными признаками которого были высокая интенсивность процесса фактических банкротств кредитных учреждений; резкое сокращение числа функционирующих кредитных учреждений (число банков, признанных неплатежеспособ­ными составило более 25% общего числа функционирую­щих банков); значительное число проблемных банков; усиление нестабильности в системообразующем сегменте банковской системы, что выразилось в значительном чис­ле банкротств среди крупных банков.

В конце 1997 г. банковский сектор России подвергся воз­действию ряда внешних шоковых ситуаций, обнаруживших внутренне присущие отечественной банковской системе уязвимость и возрастающую чувствительность к валютному риску. Удары извне наряду с серьезными стратегическими ошибками самих банков привели к новому кризису банковской системы, который разразился к августу 1998 г. Исходной причиной нового кризиса также стало неудовлетворительное состояние реального сектора экономики и государственных финансов, что выразилось в спаде производства и хроническом дефиците государственного бюджета.

Финансовые власти России, начиная с 17 августа 1998 г., отступили от кардинальных принципов осуществления денеж­но-кредитной политики. Расширение валютного коридора и отказ от своевременного погашения ГКО-ОФЗ привели к сме­не экономических ориентиров, что выразилось в более высоких инфляционных ожиданиях при ускоренном росте обменного курса, отказу от массивных валютных интервенций, невозмож­ности проведения операций на открытом рынке.

Предоставление стабилизационного кредита МВФ также не привело к улучшению ситуации и повышению доверия участ­ников финансового рынка к политике Банка России. В резуль­тате, несмотря на полученный кредит в сумме 4,8 млрд. долл., международные ликвидные резервы Банка России увеличились только на 2,2 млрд. долл. Остальные средства были израсходо­ваны на валютные интервенции.

Отказ от погашения ранее выпущенных ГКО-ОФЗ привел к обесценению активов банков, от 5 до 25% которых были вло­жены в государственные ценные бумаги; заставил банки в свя­зи с обесценением их активов и жесткой денежно-кредитной политикой направить свои рублевые средства на доходный ва­лютный рынок. Рублевая масса значительно превысила валютную массу, что с учетом отказа Банка России осуществлять интервенции на ва­лютном рынке привело к обвалу рубля. В то же время ухудшение финансового положения банков вызвало неплатежи на межбанковском рынке, а затем и пре­кращение его функционирования вследствие взаимного не­доверия банков. Реструктуризация государственных ценных бумаг привела к тому, что банки ввели ограничения на обслу­живание клиентов, мотивируя эти ограничения недостатком наличности.

В целях поддержания ликвидности коммерческих банков Банк России несколько смягчил денежно-кредитную политику. Так, 24 августа 1998 г. нормативы по обязательным резервам были снижены с 11 до 10%. Однако банки вновь направили рублевые средства на валютный рынок, что опять привело к росту рублевой массы на валютном рынке и неконтролируемо­му росту курса доллара. Банк России, израсходовав в период с 14 по 26 августа 2,3 млрд. долл. из валютных резервов, с 26 авгу­ста отказался контролировать обменный курс путем участия в валютных торгах.

Кризис банковской системы августа-сентября 1998 г. при­вел к тяжелым последствиям:

• произошло резкое обесценение банковских активов, нахо­дившихся в виде государственных ценных бумаг;

• был ликвидирован основной финансовый инструмент, ко­торый банки использовали для краткосрочного инвестирования (ГКО-ОФЗ);

• увеличились обязательства банков (в рублевом, выраже­нии) по внешним кредитам и срочным контрактам;

• резко уменьшился объем межбанковского кредита в связи с неплатежеспособностью большинства банков, в том числе и системообразующих;

• наблюдалась дестабилизация денежного обращения (за­держка платежей, рост расчетов в наличной форме, сни­жение объемов инкассации, резкий отток вкладов населения из банковской системы);

• налицо был кризис системы расчетов, вызванный кризисом банковской системы, который привел к снижению налого­вых платежей в федеральный бюджет.

Правительством России было издано распоряжение «О ме­рах по реструктуризации банковской системы Российской Фе­дерации» от 20 ноября 1998 г. № 1642-Р. Одновременно прави­тельство и Банк России приняли совместное заявление «О ре­структуризации кредитных организаций». В этихдокументах были изложены меры по реструктуризации банковской систе­мы на длительную перспективу с учетом финансовых возмож­ностей по поддержке российских банков, опыта работы Банка России по нормализации деятельности нестабильных в финансовом отношении банков, а также опыта зарубежных стран в этой области.

Для реализации намеченных мероприятий Российским фондом федерального имущества 16 декабря 1998 г. была учре­ждена ОАО Небанковская кредитная организация «Агентство по реструктуризации кредитных организаций» (АРКО), на которое возлагалась основная часть оперативной работы:

1) взаимодействие с реструктурируемыми и ликвидируемыми банками;