Курсовая работа: Методика анализа кредитоспособности заемщиков коммерческого банка

2. Коэффициенты эффективности

(оборачиваемости)

– оборачиваемость запасов – оборачиваемость дебиторской задолженности – оборачиваемость основных средств – оборачиваемость активов 3. Коэффициент финансового левериджа

– соотношение всех долговых обязательств и

активов

– соотношение всех долговых обязательств и

собственного капитала

0,25 – 0, 6

– соотношение всех долговых обязательств и

акционерного капитала

0, 66 – 2, 0

– соотношение всех долгосрочных обязательств и

материального акционерного капитала

– соотношение долгосрочной задолженности и

финансовых активов

0, 5 – 1,0 – соотношение собственного капитала и активов

– соотношение оборотного собственного капитала

и текущих активов

4. Коэффициенты прибыльности – коэффициент нормы прибыли – коэффициент рентабельности – коэффициент нормы прибыли на акцию 5. Коэффициенты обслуживания долга – коэффициент покрытия 7, 0 – 2, 0 – коэффициент покрытия фиксированных платежей

Нормативные уровни коэффициентов рекомендованы в разные периоды специалистами Мирового банка [11, с. 201].

Коэффициент текущей ликвидности показывает, способен ли заемщик в принципе рассчитаться по своим долговым обязательствам.

Текущие активы

К _тл = –; (1)

Текущие пассивы

Коэффициент текущей ликвидности предполагает сопоставление текущих активов, т.е. средств, которыми располагает клиент в различной форме (денежные средства, дебиторская задолженность ближайших сроков погашения, стоимости запасов товарно-материальных ценностей и прочих активов), с текущими пассивами, т.е. обязательствами ближайших сроков погашения (ссуды, долг поставщикам, по векселям, бюджету, по зарплате). Если долговые обязательства превышают средства клиента, то он некредитоспособен. Из этого вытекают и приведенные нормативные значения коэффициентов. Значение коэффициента, как правило, не должно быть менее 1. Исключения допускаются только для клиентов банка с очень быстрой оборачиваемостью капитала.

Коэффициент быстрой (оперативной) ликвидности имеет несколько иную смысловую нагрузку. Он рассчитывается

Ликвидные активы

К _бл = –; (2)

Текущие пассивы

Назначение коэффициента быстрой ликвидности – прогнозировать способность заемщика быстро освободить из своего оборота средства в денежной форме для погашения долга банка в срок.

Ликвидные активы быстро превращаются в наличность для погашения долга. Это денежные средства, дебиторская задолженность, запасы.

Коэффициенты эффективности (оборачиваемости) позволяют сделать более основательное заключение. Например, если показатели ликвидности растут за счет увеличения дебиторской задолженности и стоимости запасов при одновременном замедлении их оборачиваемости, нельзя повышать класс кредитоспособности заемщика. В группу коэффициентов эффективности входят:

Средние остатки запасов

Обор. запасов = –; (3)