Реферат: Анализ финансовой деятельности предприятия 12

3.1 Горизонтальный анализ

АКТИВ Код показателя 2007 % 2008 % (5/3*100) 2009 % (7/3*100)

Отклонения

2008г.от 2007г. 2009г от 2008г. 1 2 3 4 5 6 7 8 I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы 110 737 100 648 87,92 558 75,71 -89 -90 Основные средства 120 782 374 100 906 531 115,87 984 538 126 124 157 78 007 Незавершенное строительство 130 258 776 100 153 629 59,37 50 230 19,41 -105 147 -103 399 Долгосрочные финансовые вложения 140 0 100 - - 91738 0 91 738 Отложенные налоговые активы 145 1 058 100 3 081 291,21 87 410 8261,81 2 023 84 329 Прочие внеоборотные активы 150 72910 100 28584 39,20 42 290 58,00 -44 326 13 706 ИТОГО по разделу I 190 1 116 576 100 1095744 0,11 1 259 589 112,81 -20 832 163 845 II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ 0,00 -205 414 218 992 Запасы 210 628 676 100 423 262 67,33 642 254 102,16 -13 593 14 324 Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям 220 21 111 100 7 518 35,61 21 842 103,46 127 699 212 Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) 230 290 681 100 418 380 143,93 418 592 144,00 11010 -17 882 Денежные средства 260 9883 100 20 893 211,40 3011 30,47 -80 298 215 646 ИТОГО по разделу II 290 950 351 100 870 053 91,55 1 085 699 114,24 -105 147 -103 399 БАЛАНС 300 2 066 927 100 1 965 797 95,11 2 345 288 113,47 -101 130 379 491 ПАССИВ III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал 410 201 400 100 201 400 100,00 201400 100,00 0 0 Добавочный капитал 420 192 855 100 192 855 100,00 211 742 109,79 0 0 Резервный капитал 430 2506 2506 100,00 9838 392,58 0 0 Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) 470 280 934 100 372 595 132,63 300 205 106,86 91 661 -72 390 ИТОГО по разделу III 490 677 695 100 769 356 113,53 722 915 106,67 91 661 -46 441 IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты 510 409990 100 203790 49,71 22500 5,49 322 299 -181 290 Отложенные налоговые обязательства 515 40 524 100 44 377 109,51 42 729 105,44 3 853 -1 648 ИТОГО по разделу IV 590 450 514 100 248 167 55,09 65 229 14,48 - 202 347 -182 938 V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты 610 719 242 100 748 730 104,10 757195 105,28 29 488 8 465 Кредиторская задолженность 620 219 476 100 199 544 90,92 799 949 364,48 -19 932 600 405 ИТОГО по разделу V 690 938 718 100 948 274 101,02 1 557 144 165,88 9556 608 870 БАЛАНС 700 2 066 927 100 1 965 797 95,11 2 345 288 113,47 -101 130 379 491

3.2 Вертикальный анализ

Показатель	2007 год		2008 год		2009 год	Отклонение			Структура, %
						2008г.от 2007г.	2009г от 2008г.		2007г.			2008г.	2009г.		отклонение
															2008г. от 2007г.		2009г. от 2008г.
1	2		3		4	5	6		7			8	9		10		11
1.ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Нематериальные активы	737		648		558	-89	-90		0,07			0,06	0,04		-0,01		-0,01
Основные средства	782 374		906 531		984 538	124 157	78 007		70,07			82,73	78,16		12,66		-4,57
Незавершенное строительство	258 776		153 629		50 230	-105 147	-103 399		23,18			14,02	3,99		-9,16		-10,03
Долгосрочные финансовые вложения	0		0		91 738	0	91 738		0			0	7,28		0		7,28
Отложенные налоговые активы	1 058		3 081		87 410	2 023	84 329		0,09			0,28	6,94		0,19		6,66
Прочие внеоборотные активы	72 910		28 584		42 290	-44 326	13 706		6,53			2,61	3,36		-3,92		0,75
ИТОГО по разделу I:	1 116 576		1 095 744		1 259 589	-20 832	163 845		100			100	100		0		0
2. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ Запасы	628 676		423 262		642 254	-205 414	218 992		66,15			48,65	59,16		-17,50		10,51
НДС по приобретенным ценностям	21 111		7 518		21 842	-13 593	14 324		2,22			0,86	2,01		-1,36		1,15
Дебиторская задолженность	290 681		418 380		418 592	127 699	212		30,59			48,09	38,56		17,50		-9,53
Денежные средства	9 883		20 893		3 011	11010	-17 882		1,04			2,40	0,28		1,36		-2,12
ИТОГО по разделу II:	950 351		870 053		1 085 699	-80 298	215 646		100			100	100		0		0
1.КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ Уставный капитал		201 400	201 400		201 400		0		0		30	26			28	-4	2
Добавочный капитал		192 855	192 855		211 472		0		0		29	25			29	-4	4
Резервный капитал		2 506	2 506		9 838		0		0		0	0			1	0	1
Нераспределенная прибыль		280 934	372 595		300 205		91 661		-72 390		41	49			42	8	-7
Итого собственный капитал		677 695	769 356		722 915		91 661		-46 441		100	100			100	0	0
2.ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты		409 990	203 790		22 500		322 299		-181 290		91	82			35	-9	-47
Отложенные налоговые обязательства		40 524	44 377		42 729		3 853		-1 648		9	18			65	9	-47
Итого долгосрочные обязательства		450 514	248 167		65 229		- 202 347		-182 938		100	100			100	0	0
3 .КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Займы и кредиты		719 242	748 730		757 195		29 488		8 465		76,6	79			49	11	-16
Кредиторская задолженность		219 476	199 544		799 949		-19 932		600 405		23,4	21			51	1	32
Итого краткосрочные обязательства		938 718	948 274		1 557 144		9556		608 870		100	100			100	0	0
Всего капитал предприятия		2 066 927	1 965 797		2 345 288		-101 130		379 491		100	100			100	0	0

Нематериальные активы, к которым можно отнести патенты, лицензии, торговые марки, интеллектуальная собственность, программные продукты, новые технологии и которые могут приносить доход предприятию, снизились в 2008 и 2009 гг. на 89 и 90 тыс. руб. соответственно. Незавершенное строительство также снизилось в 2008 и 2009 гг. на 105 147 и 103 399 тыс. руб. соответственно.

Долгосрочных финансовых вложений в 2007 и 2008гг. не было, а в 2009 году они составили 91 738 тыс. руб. Также в 2009 году отложенные налоговые обязательства увеличились на 84 329 тыс. руб. по сравнению с предыдущими годами, прочие внеоборотные активы снизились в 2008 на 44 326 тыс. руб. и увеличились в 2009 г. на сумму 13 706 тыс. руб.

В целом наибольший удельный вес в структуре актива баланса занимают внеоборотные активы, это говорит о том, что предприятие фондоемкое. Общая величина активов, сумма средств предприятия в 2008 году снизилась на 101 130 тыс. руб., а в 2009 году увеличилась на сумму 379 491 тыс.руб., это произошло в результате увеличения суммы основных средств в 2009 году, суммы долгосрочных финансовых вложений, отложенных налоговых обязательств.

Дебиторская задолженность увеличилась в 2008 году на 127 699 тыс. руб., и 212 тыс. руб. в 2009 году. Денежные средства увеличились в 2008г. на 11 010 тыс. руб., и уменьшились на 17 882 тыс. руб. в 2009 году.

Отсутствие краткосрочных финансовых вложений и недостаток денежных средств свидетельствует о низкой платежеспособности и низкой финансовой устойчивости.

В структуре запасов большую долю занимают сырье и материалы , которые снизились в 2008 году на 116 444 тыс. руб., и увеличились на 77 213 тыс. руб. в 2009 году. Готовая продукция на складах снизилась на сумму 77 577 в 2007 году и увеличилась на 125 375 тыс. руб. в 2009 году. Увеличение остатков готовой продукции может привести к замораживанию оборотного капитала и отсутствию денежной наличности, потребности в кредитах, росту кредиторской задолженности, что приводит к неплатежеспособности и банкротству. Затраты в незавершенном производстве снизились в 2008 году на 9 509 тыс. руб. и увеличились на 13 154 тыс. руб. в 2009 году.

На оборачиваемость капитала влияет и дебиторская задолженность, которая в 2008 году увеличилась на 127 699 тыс. руб. и 212 тыс. руб. в 2009 году. Рост дебиторской задолженности так же приводит к дефициту денежных средств.

Долгосрочные обязательства уменьшились в 2008и 2009гг. на 202 347 и 182 938 тыс. руб. соответственно. Собственный капитал увеличился в 2008 году на 91 661 тыс. руб. и уменьшился в 2009 году на 46 441 тыс. руб.

Уменьшение доли собственного капитала с 39,1% в 2007 году до 30,8% в 2009 году, а также резкое увеличение кредиторской задолженности с 48, 3% в 2008 году до 66,4% в 2009 году свидетельствует.

Собственный капитал составляет менее 50% пассивов, это значит, предприятие в случае предъявления претензий всеми кредиторами не сможет их удовлетворить, даже продав все свое имущество.

В структуре заемного капитала большую часть занимают краткосрочные займы и кредиты, которые увеличились в 2008 и 2009 гг. на 29 488 и 8 465 тыс. руб. соответственно.

Долгосрочные займы и кредиты существенно снизились на 206 200 тыс. руб. в 2008 году и 181 290 тыс. руб. в 2009 году

Кредиторская задолженность резко увеличилась в 2009 году на 600 405 тыс. руб.

3.3 Анализ платежеспособности предприятия

Финансовое положение предприятия, его ликвидность и платежеспособность, непосредственно зависит от того, насколько быстро средства вложенные в активы, превращаются в деньги.

Одним из показателей, характеризующих финансовую устойчивость предприятия, является его платежеспособность, то есть возможность наличными денежными ресурсами своевременно погашать свои платежные обязательства.