Реферат: Новые банковские услуги в Республике Беларусь
4. страхованием поставщика от кредитного риска. [6]
1.2.2 Вид ы факторинговых операций. В основе факторинга лежит переуступка неоплаченных долговых требований факторинговой компании, что является общим элементом для всех видов факторинга, описанных ниже. Факторинговые операции банков классифицируются как:
Внутренние , если поставщик и его клиент, т.е. стороны по договору купли-продажи, а также факторинговая компания находятся в одной и той же стране, или международные ;
Открытый факторинг - это форма факторинговой услуги, при которой должник уведомлен о том, что поставщик переуступает счета фактуры факторинговой компании.
Закрытый , или конфиденциальный факторинг свое название получил в связи с тем, что служит скрытым источником средств для кредитования продаж поставщиков товаров, так как никто из контрагентов клиента не осведомлен о переуступке им счетов фактур факторинговой компании. В данном случае плательщик ведет расчеты с самим поставщиком, который после получения платежа должен перечислить соответствующую его часть факторинговой компании для погашения кредита.
С правом ре гре сса , т.е. обратного тре бования к пост авщику возместить уплаченную сумму, или без подобного права . Данные условия связаны с рисками, которые возникают при отказе плательщика от выполнения своих обязательств, т.е. кредитными рисками. При заключении соглашения с правом регресса поставщик продолжае т нести определенный кредитный риск по до лговым требованиям, проданным им факторинговой компании. Последняя может воспольз оваться правом регресса и при желании продать поставщику любое неоплаченное долговое тре бование в случае отказа клиента от платежа (его неплатежеспособности). Данное условие предусматривается, если поставщики уверены, что у них не могут появиться сомнительные до лговые обязательства, либо в силу того, что они достаточно тщате льно оценивают кредитоспособность своих клиентов, разработав собственную, достаточно эффективную систему защиты от к редитных рисков, либо в силу специфики сво их клиентов. И в том, и в другом случае поставщик не считает нужным оплачивать услуги по страхованию кредитного риска. Однако гарантированный для поставщика и своевременный приток денежных сре дств может обеспечиваться только при заключении соглаше ния без права регре сса. Не обходимо, правда, отметить, что, если долговое тре бование признано недействительным (например, если поставщик отгрузил клиенту незаказанный им товар и переуступил выставленный за него счет компании), факторинговая компания в любом случае имеет право регресса к поставщику.
С условием кредитовании поставщика в форме оплаты требований к определенной дате или предварительной оплаты . В первом случае клиент факторинговой компании отгрузив продукцию, предъявляет счета своему покупателю через посредство компании, задача которой получить в пользу клиента платеж в сроки согласно хозяйственному договору (обычно от 30 до 120 дней). Сумма переуступленных долговых требований (за минусом издержек) перечисляется поставщику на определенную дату или по истечении определенного времени. [7]
В международной торговле применяются четыре модели факторинга :
1) двухфакторный;
2) прямой импортный;
3) прямой экспортный;
4) "бэк-ту-бэк" (back-to-back).
Двухфакторная модель позволяет разделить функции и риски между импорт-фактором, расположенным в стране импортера, и экспорт-фактором, расположенным в стране экспортера. Главная цель этой модели -обеспечить финансирование до 100% и уменьшить накладные расходы в административной сфере.
Вторая модель международного факторинга- прямой импортный факторинг. Его главная цель- обеспечение платежей.
Третья модель международных факторинговых операций - прямой экспортный факторинг. При прямом экспортном факторинге не требуется подключения факторинговой фирмы в стране импортера.
Последний тип международного факторинга - "бэк-ту-бэк". В трех первых моделях международных факторинговых операций финансирования требований концернов не предусматривается. Эту функцию выполняет факторинг "бэк-ту-бэк". Реализация сделки при этой технологии похожа на комбинацию двухфакторной схемы и обычного внутреннего факторинга. [5, С. 59]
В общем виде схема взаимоотношений участников договора факторинга представлена на рис. 2:
 |
3
|
|
 |
4
Рисунок 2 – Схема взаимоотношений участников договора факторинга
Шаг 1 - клиент продает должнику товары, работы или услуги. В результате у клиента появляется дебиторская задолженность за поставленные товары.
Шаг 2 - клиент заключает договор факторинга и передает свое денежное требование к должнику финансовому агенту.
Шаг 3 - агент финансирует клиента, т.е. предоставляет ему денежные средства, сумма которых, как правило, составляет 70 - 80% денежного требования клиента к должнику.
Шаг 4 - по наступлении срока платежа по договору купли-продажи финансовый агент предъявляет требование должнику, а должник перечисляет агенту денежные средства в погашение задолженности. Разница между суммой, полученной от должника, и суммой, ранее перечисленной клиенту в виде финансирования, как правило, составляет вознаграждение агента за услуги по договору факторинга.
Схема взаимоотношений участников договора факторинга с регрессом выглядит следующим образом (рис.3):
 |
5 3
|
|
Рисунок 3 - Схема взаимоотношений участников договора факторинга с регрессом
Шаг 1 - клиент осуществляет поставку товара, выполнение работ, оказание услуг для должника. В результате у клиента появляется дебиторская задолженность за поставленные товары.