Курсовая работа: Факторинг в системе управления дебиторской задолженности предприятия

Глава 2. Применение факторинга для управления дебиторской задолженностью в ООО «Ратис»

2.1 Механизм применения факторинга в ООО «Ратис»

дебиторский задолженность факторинг финансирование

В апреле 2008 года между ООО «Ратис» и ОАО АКБ «Фактор» был заключён договор о факторинговом обслуживании в форме открытого регрессного факторинга с финансированием на сумму 1.400.000 руб по основным дебиторам: ЗАО «Пальмира», ЗАО «Теплотрансресурс» и ООО «Строй Девелопмент».

На момент заключения договора факторинга отсрочки по договору поставки с дебиторами составляли: с ЗАО «Пальмирой» - 20 к.д, с ЗАО «Теплотрансресурсом»-45 к.д., с ООО «Строй Девелопмент»-63 к.д. Увеличение договорных сроков связано, во-первых, с пожеланиями дебиторов иметь большую отсрочку платежа, во-вторых, увеличение было рекомендовано фактором для того, чтобы избежать регресса в случае значительных просрочек. Кроме того, договором предусмотрен период ожидания – 30 к.д., в течение этого периода банк самостоятельно пытается взыскать деньги с дебитора, после чего возникает регресс.

Финансирование по дебиторам ЗАО «Пальмира» и ЗАО «Теплотранссресурс» было установлено в размере 90% от суммы поставки, по клиенту ООО «Строй Девелопмент» - 85% в виду значительной концентрации дебиторской задолженности на данном клиенте.

Фактически финансирование по факторингу началось с апреля 2008 года. Работа по факторингу осуществляется следующим образом: в день отгрузки ООО «Ратис» предоставляет фактору комплект отгрузочных документов (накладные, акты приёмки-передачи товара по договору), фактор осуществляет их учёт (ввод в программу) и финансирует в рамках указанных лимитов, перечисляя денежные средства со ссудного на расчётный счёт клиента. После того, как деньги от дебитора поступили на транзитный счёт, банк гасит финансирование, удерживает вознаграждение и перечисляет остаток на расчётный счёт ООО «Ратис» в банке. Если в течение срока ожидания (30 дней сверх срока по договору) дебитор не исполняет свои обязательства, возникает право регресса, т.е. его обязательства должен возместить клиент (ООО «Ратис»).

Таблица 2.1 Действующие тарифы по факторинговому обслуживанию ООО «Ратис»

Оборачиваемость, дней	Вознаграждение Фактора за административное сопровождение Продавца		Вознаграждение Фактора за услугу управления дебиторской задолженностью Продавца, % от суммы одного документа, подтверждающего факт поставки/работы/ услуги, без учета НДС	Вознаграждение Фактора за услуги по финансированию Продавца, % в день, без учета НДС
	Сбор за обработку одного документа, подтверждающего факт поставки/работы/ услуги, руб., без учета НДС	Комиссия за информационное сопровождение, % от суммы одного документа, подтверждающего факт поставки/работы/ услуги, без учета НДС
до 10 дней	50	0.014	0.058	0.038
11-20 дней		0.043	0.173
21-30 дней		0.074	0.298
31-40 дней	50	0.103	0.413	0.041
41-50 дней		0.132	0.528
51-60 дней		0.163	0.653

В течение 2008 года банк управлял переуступленной дебиторской задолженностью, вёл статистику по дебиторам, отслеживал оборачиваемость, проверял деловую репутацию дебиторов и т.д. По результатам анализа финансового состояния ООО «Ратис» и статистики по дебиторам в период с апреля 2008 по февраль 2009 лимит финансирования и лимиты на дебиторов менялись:

Таблица 2.2 Лимиты финансирования по факторингу ООО «Ратис»

Дата	С апреля 2008	С июня 2008	С августа 2008	С ноября 2008	С декабря 2008
Лимит финансирования	1400000	5000000	6500000	10000000	11500000

Таким образом, за 2008 год лимит финансирования вырос в 8,2 раза.

По данным на январь 2009 лимиты по дебиторам распределяются следующим образом:

Таблица 2.3 Распределение лимитов финансирования по основным дебиторам

Наименование Дебитора	Количество оплаченных поставок	Период Ожидания	Макс.период оборачиваем.	Отсрочка по договору (кал. дни)	Лимит Дебитора
					действ.
ЗАО "Пальмира"	53	30	60	30	1 462 000
ЗАО "Теплотрансресурс"	27	30	75	45	694 000
ООО "Механизация-155"	2	30	72	42	1 500 000
ООО "СТРОЙ-Девелопмент"	27	30	93	63	7 844 000

Помимо значительного увеличения лимита по действующим дебиторам, появился новый клиент – ООО «Механизация 155»- задолженность по которому уступается фактору.

По итогам за 2008 год банк сформировал статистическую таблицу по дебиторам

Таким образом, основными характеристиками механизма применения факторинга в ООО «Ратис» являются:

· Открытый факторинг с регрессом, с финансированием в день поставки до 90% от её суммы;