Курсовая работа: Сбережение и потребление в национальной экономике

С финансовой функцией сбережений на­селения связана их антиинфляционная фун­кция.

Находясь в организованных формах в раз­личных институтах финансового рынка, сбере­жения населения, таким образом, выступают в виде антиинфляционного механизма. Стимули­рование сбережений - это одновременно и раз­витие антиинфляционных механизмов.

В современной рыноч­ной экономике функционируют так на­зываемые кредитные деньги, масса которых регулируются государством и которые име­ют способность обесцениваться, т. е. подвер­гаться инфляции.

С точки зрения участия в денежном обо­роте, все сбережения можно разделить на две группы:

- на сбережения, находящиеся на руках населения, неорганизованные какими-либо сегментами финансового рынка. Эти деньги как бы выпали на какое-то время из денежного оборота;

- на сбережения, которые хранятся либо в финансовых институтах в виде депозитных вкладов, либо существуют в превращенной форме — в виде инструментов финансового рынка, в том числе в виде ценных бумаг, и т. п.

Эти две группы сбережений имеют ряд существенных различий. Первая группа нахо­дится в самоликвидной форме, т. е. в виде на­личности на руках у населения, которая может в любой момент обрушиться на рынок текущего потребления. Поэтому, в силу абсолютной лик­видности, данная часть сбережений представля­ет определенную опасность для нормального товарно-денежного обращения.

Неорганизованные сбережения в настоящее время представляют в РБ значительную опасность. Они получили название «денежного навеса» над экономикой, который может об­рушиться и дестабилизировать товарно-денеж­ное обращение [3].

Значительная часть неорганизованных руб­левых сбережений представляет собой так назы­ваемые моментные сбережения, которые населе­ние держит на руках либо на непредвиденные текущие расходы.

В условиях инфляции наличные рубле­вые сбережения обмениваются на валютную наличность, и наоборот. Граница между моментными и долгосрочными сбережениями яв­ляется очень зыбкой: при росте инфляцион­ных ожиданий часть долгосрочных сбереже­ний переходит в разряд моментных и обру­шивается на рынок текущего потребления.

Рассмотрим организованные сбережения населения. Они существуют в различных фор­мах в зависимости от степени развития фи­нансового рынка и денежно-кредитной систе­мы. Такие сбережения представлены в следую­щих формах:

1. Банковские вклады физических лиц.

2. Ценные бумаги. Участие сбережений населения на рынке ценных бумаг осуществляется не только в непосредственной форме, когда сами физичес­кие лица являются инвесторами и приобрета­ют ценные бумаги от своего имени, но и опос­редованно, когда ценные бумаги приобретают­ся юридическими лицами: банками, страхо­выми компаниями и другими фи­нансовыми институтами.

3. Резервы взносов в страховых компаниях по личным и имущественным видам страхования. Это также превращенная форма сбережений населения. Страховые резервы находятся в финансовом обороте. Страховые компании «прокручивают» их на финансовом рынке, осуществляя банковские вклады, приобретая ценные бумаги.

Таким образом, часть сбережений насе­ления попадает в банковский сектор и на дру­гие сегменты финансового рынка уже от име­ни страховых компаний.

4.Накопленные резервы пенсионных взно­сов в частных пенсионных фондах. В этой фор­ме сбережения населения имеют четкую целе­вую направленность - получение дополнитель­ной пенсии по достижении определенного воз­раста. Резервы пенсионных фондов также используются в качестве инвестиционного ресурса на финансовом рынке в виде банковс­ких вкладов и портфелей ценных бумаг.

5. Паи в паевых инвестиционных фондах (ПИФах). Паевые инвестиционные фонды аккумулируют сбережения населения. Членом ПИФа может быть только физическое лицо. Сконцентрированные денежные средства на­селения паевые фонды используют для полу­чения дохода в основном через операции на рынке ценных бумаг.

6. Паи и вклады в кредитных организаци­ях, имеющих некоммерческий характер. Это кредитные союзы, организуемые по террито­риальному или отраслевому принципу, а также «кассы взаимопомо­щи», существующие на ряде предприятий и учреждений при комитетах профсоюзов.

Организованные сбережения выполняют существенные социаль­но-экономические функции:

• защищают денежные средства населе­ния от инфляции;

• формируют будущие потребности на­селения и создают для их реализации финан­совую базу (приобретение жилья, дорогостоя­щих предметов длительного пользования);

• «дисциплинируют» текущие потребно­сти, поскольку многие из перечисленных форм сбережений имеют целевой характер;

• являются социальным амортизатором, создают психологическую уверенность в бу­дущем, служат источником инвестиций в ма­териальные активы населения (дома, кварти­ры, земельные участки, собственный бизнес).

В целом, развитие сберегательного про­цесса в организованных формах - это один из источников экономического роста, социально­го развития страны, повышения благосостоя­ния населения. Рост организованных сбереже­ний способствует росту инвестиционного по­тенциала страны, выступает фактором стабиль­ности денежно-кредитной системы.

В современных условиях сто­ит задача создания прочной тенденции к умень­шению объема неорганизованных сбережений и соответствующему росту организованных форм сбережений населения.

2.3 Государственное регулирование сбережений. Стимулирование за рубежом

Внутренняя государственная политика в обла­сти сбережений должна исходить из целей нормаль­ного течения проце