Реферат: Управление финансовым обеспечением

Непременным требованием современной системы кредитования является соблюдение целевого характера кредита, полноты и срочно­сти возврата ссуд, их обеспеченности. К принципам кредитования относится и дифференцированность, в соответствии с которой осуществляется различный подход банка к кредитованию субъекта или объекта и к обеспечению ссуды. Особое значение приобретают прин­ципы кредитования, требующие надежной оценки не только объек­та, субъекта и качества обеспечения, но и уровня маржи, доходности кредитных операций, снижения риска. Важным является и соблюде­ние технологии кредитования, правил выдачи и погашения ссуд, текущего наблюдения и анализа кредитных операций.

Стабилизация российской экономики должна привести к разви­тию долгосрочных кредитных отношений между предприятиями и банками. В настоящее время банки являются важнейшими элемен­тами инфраструктуры, которая во многом определяет экономическую эффективность функционирования хозяйства в целом. Инвестици­онная деятельность банков постепенно должна быть переориентиро­вана на финансирование долгосрочного развития предприятий.

В случае краткосрочного кредитования банки рассматривают стандартные вопросы, касающиеся только части деятельности пред­приятия, например, кредитоспособность заемщика, качество залога. Если же банк является одним из кредиторов инвестиционного про­екта на длительный срок, то он заинтересован исследовать все сторо­ны проекта и работы предприятия и получить как можно больше информации о нем.

Роль банковского кредита при поступательном преобразовании российской экономики будет постоянно увеличиваться. Поскольку предприятия перестали получать денежные средства из бюджета, они вынуждены искать иные источники финансирования своей деятель­ности. В первую очередь их внимание привлекает банковский кредит, так как именно коммерческие банки являются аккумуляторами свободных денежных средств в рыночной экономике.

Зачастую только с помощью кредитов в комплексе с другими стоимостными инструментами можно решить проблемы финансиро­вания производственной деятельности предприятий и инвестирова­ния их основных фондов, поддержать как отдельные предприятия, так и целые отрасли. В рамках бюджетов и средств самих предприятий не всегда удается обеспечить их стабильную работу. Инструментом, спо­собным ускорить поступательное развитие экономики России, является вовлечение в производство банковского капитала и в еще большей степени капитала, который могут привлечь коммерческие банки.

Если банки станут строить кредитную политику, ориентируясь на долгосрочные цели, то экономическая ситуация в стране быстрее стабилизируется и предприятия смогут с большей надежностью дер­жать денежные средства в коммерческих банках.

Банки заинтересованы в кредитовании предприятий также с це­лью расширения своей клиентской и ресурсной базы из-за необ­ходимости разнообразить виды услуг, оказываемых клиентам, и для увеличения своего влияния на них.

Кроме того, банки, входящие в финансово-промышленные груп­пы, вынуждены в значительных масштабах заниматься кредитовани­ем производственных потребностей предприятия.

Тем не менее, несмотря на создание условий для участия в про­изводственной деятельности, коммерческие банки не торопятся вкла­дывать деньги в реальный сектор экономики. Это связано с тем, что банков, которые могли бы реально предоставлять крупные или долго­срочные кредиты, пока еще мало, остальные имеют весьма слабую ресурсную базу.

Современная кредитная политика коммерческих банков направ­лена на кредитование конкретных мероприятий в определенные сро­ки. Краткосрочные кредиты предоставляются предприятиям на ком­мерческой основе путем заключения с банками кредитных догово­ров. Порядок кредитования в каждом конкретном случае определя­ется банком по согласованию с заемщиком и фиксируется в кредит­ном договоре.

В договоре оговариваются объем выдаваемой ссуды, сроки и по­рядок ее использования, процентные ставки и другие выплаты по ссуде, обязанности и экономическая ответственность сторон, формы обеспечения обязательств (залог, поручительство и др.), перечень до­кументов, предоставляемых банку для оформления кредита.

До вступления в кредитные отношения с заемщиком банк оце­нивает его кредитоспособность — способность полностью и в срок рассчитаться по своим долговым обязательствам (основному долгу и процентам).

От кредитоспособности заемщика зависит его способность пога­шать долги в ближайшей перспективе. Уровень кредитоспособности клиента определяет степень индивидуального риска банка по выдаче конкретной ссуды конкретному заемщику.

Мировая и отечественная практика позволила сформулировать следующие принципы оценки кредитоспособности: характер клиен­та, его способность заимствовать средства, финансовые возможно­сти, размер капитала, обеспечение кредита, условия совершения кре­дитной сделки и перспективы ее погашения, возможность ее контро­ля со стороны банка. Существуют и конкретные показатели оценки кредитоспособности предприятия: уровень риска кредитных опера­ций, рентабельность и ликвидность баланса клиента.

Уровень риска оценивается с точки зрения рентабельности выпол­нения предприятием кредитуемого мероприятия (проекта) в целом и гарантий возврата вложенных банком средств. При кредитовании те­кущей деятельности учитываются изменения ассортимента продук­ции, технологии производства, конъюнктуры рынка на основе мар­кетинговой стратегии предприятия.

Для оценки финансовых результатов деятельности заемщика по данным бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках изу­чается рентабельность производства.

Ликвидность баланса заемщика анализируется с целью оценки характера капитала и его размещения по отдельным статьям. Лик­видность баланса заключается в возможности быстро мобилизовать имеющиеся ресурсы (активы) для оплаты в срок своих обязательств (пассивов), а также непредвиденных долгов.

С предприятиями разного уровня кредитоспособности банк по-разному строит кредитные отношения. Заемщикам одной группы бан­ки могут открывать кредитную линию, выдавать банковские (доверительные) кредиты без обес­печения и с пониженной процентной ставкой.

Кредитование заемщиков другой кредитоспособности будет осу­ществляться в обычном порядке только при наличии соответствую­щих форм обеспечения. При этом процентные ставки будут зависеть от вида обеспечения, спроса на кредиты на рынке ссудного капитала и других факторов.

Предоставление ссуд заемщикам, отнесенных по уровню креди­тоспособности к группе с большим риском, производится банком под более высокую процентную ставку. Если кредит был выдан клиенту до ухудшения его финансового положения, то банк вправе прекратить его дальнейшее кредитование и приступить к взысканию ранее выданных ссуд.

Коммерческие банки предоставляют ссуды под залог имущества и ценностей клиента, под гарантию или поручительство сторонних юридических или физических лиц.

Кредит может быть предоставлен единовременно в размере испра­шиваемой суммы, а также по мере возникновения потребности в нем у предприятия. В этом случае определяется максимальный размер кредита.

Банк принимает в качестве обеспечения возвратности кредита имущество заемщика, принадлежащее ему на праве собственности, включая имущественные права (за исключением имущества, реали­за?