Курсовая работа: Планирование финансов компаний

Поступления:

18995,59; 12757,92; 13997,7.

Расходы:

25463,71; 11790,49; 12879,21.

Денежные средства нетто. (Поступления – Расходы):

18995,59 – 25463,71 = - 6468,12

12757,92 – 11790,49 = 967,43

13997,70 – 12879,21 = 1118,49

Начальный остаток денежных средств. (Данные из исх. данных на первый месяц, на второй – Денежные средства нетто положительное значение первого месяца, на третий – денежные средства нетто второго месяца):

1975,52; 0; 967.43

Конечный остаток денежных средств. (Денежные средства нетто + Начальный остаток денежных средств):

6468,12 - 1975,52 = - 4492,60

967.43 + 0 = 967.43

1118.49 + 967.43 = 2085.92

Потребность в кредитах – это и есть конечный остаток денежных средств.

До этого пункта мы проводили проектирование инвестиционно-финансового плана предприятия для привлечения денежных средств за счет заемных денежных средств. Назовем это Вариант А. В таблице 6 мы представим сквозные расчеты для сравнения, где денежные средства привлекаются за счет эмиссии обыкновенных акций, назовем это вариант В.

Представим расчетные данные в таблице 6.

Таб. 6 Денежный план

Наименование показателя	Месяцы						Показатели за квартал
	1		2		3
1. Поступление средств	Вар.А	Вар.Б	Вар.А	Вар.Б	Вар.А	Вар.Б	Вар. В
Реализация	12001,8	12001,8	12841,9	12841,9	14126,1	14126,1	38969,8
Поступление в текущем месяце	10801,6	10801,6	11557,7	11557,7	12713,5	12713,5	35072,87
Оплата дебиторской задолженности	8193,97	8193,97	1200,18	1200,18	1284,19	1284,19	10678,34
ИТОГО поступлений	18995,6	18995,6	12757,9	12757,9	13997,7	13997,7	45751,21
2. Расходы
Закупки материалов	6299,93	6299,93	6876,36	6876,36	7766,45	7766,45	20942,74
Оплата в текущем месяце	2519,97	2519,97	2750,54	2750,54	3106,58	3106,58	8377,09
Оплата кредиторской задолженности	9697,27	9697,27	3779,96	3779,96	4125,82	4125,82	4659,87
Зарплата ПП	2447,31	2447,31	2640,96	2640,96	2938,51	2938,51	8026,78
Косвенные расходы	0	0	0
Инвестиции	9136,75	9136,75	0	0	0	0	9136,75
Налог на прибыль	416,59	416,59	250,06	474,69	339,33	563,96	1455,24
Проценты за долгосрочный кредит	1245,82	1245,82	1245,82	1245,82	1245,82	1245,82	3737,46
Проценты за краткосрочный кредит	0	0	1123,15	0	1123,15	0	0
Дивиденды	0	0	0	0	0	0	0
ИТОГО расходов	25463,7	25463,7	11790,5	10892	12879,2	11980,7	48336,37
3. Итоги
Поступления	18995,6	18995,6	12757,9	12757,9	13997,7	13997,7	45751,21
Расходы	25463,7	25463,7	11790,5	10892	12879,2	11980,7	48336,37
Денежные средства нетто	-6468,12	-6468,12	967,43	1865,95	1118,49	2017,01	-2585,16
Начальный остаток ден. средств	1975,52	1975,52	0	0	967,43	1865,95	1975,52
Конечный остаток ден. Средств	-4492,6	-4492,6	967,43	1865,95	2085,92	3882,96	3882,96
Потребность в кредитах	4492,6	4492,6	0	0	4492,6

Выводы: Из таблицы видим, что при рассмотрении двух вариантов налог на прибыль на предприятии В увеличился, но уменьшились расходы. Конечный остаток денежных средств на предприятии В увеличился, но потребность в кредитовании такая же, что и у предприятия А. Из этого следует, что предприятия нуждаются в кредитовании.

Расчет чистых оборотных активов

Нетто оборотных активов на начало периода. (первый – Запасы + Денежные средства + Дебиторы - Кредиторы из исх. данных, второй – из Нетто оборотных активов на конец периода первого месяца, третий - из Нетто оборотных активов на конец периода второго месяца):

9048,25 + 1975,52 + 8193,97 - 9697,27 = 9520,47

6884,87; 8227,29

Запасы: 9464,65; 10101,49; 11088,1

Денежные средства. (Конечный остаток денежных средств):

-4492,6; 967,43; 2085,92

Дебиторская задолженность. (Данные из Оплаты дебиторской задолженности, данные второго месяца переносятся на первый, третий на второй, квартал – на третий):

1200,18; 1284,19; 1412,61; 1412,61 – квартал.

Кредиторская задолженность. (Данные из Оплаты кредиторской задолженности, данные второго месяца переносятся на первый, третий на второй, квартал – на третий):

3779,96; 4125,82; 4659,87; 4659,87 – квартал.

Нетто оборотных активов на конец периода. (Запасы + Денежные средства + Дебиторская задолженность - кредиторская задолженность):